RISTRUTTURAZIONE AZIENDALE E DEL DEBITO
- è previsto dall’art. 182 bis Legge Fallimentare
- fase stragiudiziale: trattativa con i creditori che rappresentano almeno il 60% della massa creditoria
- serve il consenso di almeno il 60% dei creditori
- libertà delle parti di stabilire i contenuti dell’Accordo scritto di Ristrutturazione
- l'Accordo di Ristrutturazione del Debito è un business plan che fissa le priorità per l’azienda e rassicura i creditori
- l'Accordo può prevedere la possibilità di convertire tutto il debito o parte di esso in equity
- l'Accordo è redatto dall’Advisor
- l'Advisor monitora le varie fasi di esecuzione dell’Accordo
- l'Advisor ha un ruolo diverso da chi attesta e verifica il piano
- l'Accordo pubblicato nel registro delle imprese, depositato in tribunale del luogo dove ha sede l’impresa
- fase giudiziale: omologa del tribunale
- deposito di relazione di esperto sull’attuabilità dell’Accordo a pagare i creditori
- è assente il commissario giudiziale
- non c’è l’obbligo di versamento della “somma che si presume necessaria” per l’ammissione alla procedura
- non è richiesto il rispetto della par condicio creditorum
- non è prevista alcuna votazione
- dall'Accordo di Ristrutturazione del Debito possono emergere plusvalenze derivanti dalla cessione ai creditori o dalla concordata rinuncia parziale dei debiti da parte dei creditori aderenti all'Accordo
Crisi dell’azienda, cosa fare?
Nei casi di profonda crisi di una azienda è necessario adottare misure per:
- fare cessare subito le cause della crisi
- fare cessare lo stato di insolvenza
- recuperare la redditività e la gestione finanziaria
- evitare la dissoluzione dell’impresa
Misure per salvare l’azienda in crisi
Piano di risanamento (art. 67 comma 3 lett. d Legge fallimentare)
Accordo di ristrutturazione del debito (Art. 182 bis Legge Fallimentare)
Concordato preventivo (Art. 160 Legge Fallimentare)
Vantaggi
Tali misure:
- servono a evitare lo stato di insolvenza e la liquidazione dell’impresa
- garantiscono il riequilibrio della situazione finanziaria dell’impresa
- sono rimedi alternativi al fallimento e alle altre procedure concorsuali
- sono misure non soggette a revocatoria fallimentare
Servizi offerti
- due diligence della situazione aziendale (struttura economica, patrimoniale, finanziaria, bilancio)
- analisi del rischio di insolvenza (leva finanziaria e leva operativa)
- Esperto per Accordi di Ristrutturazione e Piano di Risanamento
- Advisor Finanziario analizza la situazione debitoria e predispone l'Accordo di Ristrutturazione del Debito o Piano di Risanamento
- Advisor Industriale elabora piano industriale e collabora con l’imprenditore, creditori e gli altri soggetti coinvolti
- risanamento aziendale
- negoziazione con il sistema bancario
- negoziazione con creditori
- scelta della procedura concorsuale più adeguata
- consulenza per operazioni di natura straordinaria
